Po navýšení úrokov o 0,75 percentuálneho bodu v septembri a októbri 2022 prišlo zvýšenie o 0,5 percentuálneho bodu v decembri 2022 a marci 2023 a následne v máji a dnes pristúpila ECB k zvýšeniu o 0,25 percentuálneho bodu. Ako situáciu vníma finančný analytik OVB Allfinanz Slovensko Marián Búlik? Viac prezrádza v komentári.
Všeobecné hodnotenie
V tomto roku sa pôvodne očakávali tri úpravy základných úrokových sadzieb celkovo o 1,5 percentuálneho bodu. Po dnešku je pravdepodobné, že sa sadzby zdvihnú menej. Ak ECB podľa očakávania ešte raz zdvihne sadzby o 0,25 p.b. v júli, celkové navýšenie by pre tento rok predstavovalo 1 p.b.
Mohlo by vás zaujímať: Za 5-dňovú liečbu klientky v USA zaplatila Allianz vyše 160-tisíc eur
Aj keď sa tempo poklesu jadrovej inflácie zvyšuje, keď v máji voči aprílu klesla o 0,3 p.b. na 5,3 %, čo je výrazne viac ako aprílový pokles o 0,1 p.b., jadrová inflácia sa naďalej drží vysoko, čo ECB vníma ako pretrvávajúce riziko.
Na pravdepodobnom zvyšovaní základných sadzieb aj v júli nič nezmenila ani ekonomická situácia, keď sa podľa dát Eurostatu zverejnených úvodom júna eurozóna v 1. štvrťroku prepadla do recesie, k čomu najviac prispelo Nemecko s prepadom ekonomiky o 0,3 percenta.
Ako sa zvýšenie dotkne bežných ľudí?
Zvyšovanie úrokových sadzieb hypoték sa pravdepodobne ešte neskončilo. V apríli priemerná sadzba nových úverov na bývanie dosiahla 4,18 %. Aj keď sa medzimesačný rast spomalil, stále platí, že prenos navýšenia základných sadzieb do úročenia hypoték a podnikateľských úverov sa deje s istým oneskorením.
Potvrdzuje to aj posledné zvyšovanie úrokov hypoték od 1.6. v podaní najväčšej banky na Slovensku. Je pravdepodobné, že na konci roka sa pri nových úveroch s 3-ročnou fixáciou dostaneme na priemerný úrok okolo 4,5 %, pričom staršie hypotéky sa budú refinancovať sadzbami v rozmedzí 3,8-4,2 %.
Odporúčania pre ľudí v aktuálnej situácii
Kto si potrebuje kúpiť nové bývanie alebo mu končí fixácia úroku v najbližšom roku, stále najviac získa čo najskorším schválením úveru so súčasnými sadzbami. Banky dnes umožňujú hľadať si so schváleným úverom nehnuteľnosť 6 až 12 mesiacov a uzavrieť novú úverovú zmluvu pri refixácii s predstihom až 18 mesiacov.
Mohlo by vás zaujímať: Riziká jazdy na elektrickej kolobežke stúpajú. Od budúceho roka budú mať povinné PZP
Týmto krokom si ľudia zaistia dnešné, nižšie sadzby a na úrokoch tak môžu v závislosti od výšky úveru ušetriť stovky až niekoľko tisíc eur. Zároveň majú ľudia priestor na vyjednanie nižšej ceny pri vyhliadnutej nehnuteľnosti, keďže ceny klesajú prakticky pri všetkých nehnuteľnostiach na celom Slovensku a predávajúci sú pod tlakom.
Ľuďom tiež odporúčam využiť možnosti zníženia úrokovej sadzby pri novej hypotéke kúpou poistných produktov v banke alebo otvorením účtu. Treba si len dať pozor na to, aby za poistné produkty alebo účet nezaplatili viac ako ušetria na nižšom úroku.
Ide o dobrú správu pre vklady?
Aj keď to od spustenia zvyšovania sadzieb ECB v júli 2022 trvalo neúmerne dlho, minulý mesiac už mali zvýšené úročenie vkladov prakticky všetky banky na Slovensku. Naďalej sú najvyššie úročené takzvané kombiprodukty, čiže sporenie kombinované s investíciou do podielových fondov banky*.
Avšak narástol počet bánk s ponukou termínovaných vkladov s dlhou viazanosťou na 3 až 5 rokov, kde sa ročné úročenie vyšplhalo až na 2,80 % pri 5-ročnej viazanosti. Naopak, sporiace účty bez viazanosti sú najvyššie úročené 1,01 %, aj to len v rámci marketingovej akcie jednej z bánk.
Potvrdzuje sa, že banky sa už snažia čerpať z viazaných vkladov zdroje na úverovanie vrátane financovania hypoték. Pri kratších viazanostiach zase dokážu banky vklady využiť na financovanie spotrebiteľských úverov.
Avšak ani zvýšenie sadzieb termínovaných vkladov na úroveň necelých 3 percent nie je pre ľudí s úsporami zaujímavá správa. Vklady v bankách naďalej kvôli vysokej inflácii strácajú na hodnote a jedinou reálnou alternatívou, ako ochrániť ich hodnotu, stále zostáva pravidelné investovanie do akciových podielových a ETF fondov.
Akciové trhy v 300-ročnej histórii vyšli z každej krízy silnejšie a vždy prekonali predchádzajúce historické maximá. Vďaka tomu, že dnes sú trhy stále ešte pod historickými maximami, majú ľudia šancu získaťv budúcnosti dodatočný výnos.
* Úrok 4,4 % ponúka VÚB pri termínovanom vklade s viazanosťou na 12 mesiacov za podmienky, že klient investuje aj do podielových fondov Eurizon. Podmienkou pre zvýhodnenú sadzbu sú peniaze rozdelené v pomere 1:2 medzi termínovaný vklad a podielové fondy, teda minimálne 500 eur do termínovaného vkladu a 1 000 eur do podielového fondu.
Komentáre
Pridať komentár