Ako sa vyvíjal hypotekárny trh v uplynulých mesiacoch a kam smeruje v roku 2025, komentuje expertka na hypotéky zo spoločnosti FinGO.sk Eva Šablová.
Komentuje Eva Šablová, riaditeľka pre úvery v spoločnosti FinGO.sk:
Úverovanie obyvateľstva naberá na obrátkach
V roku 2024 sa konečne zastavilo zdražovanie hypoték a postupne došlo k oživeniu hypotekárneho trhu. Najmä počas leta sme začali evidovať nárast poskytnutých úverov na bývanie a aj výraznejší pokles ich úročenia. Aktuálne sa top úroky všetkých bánk pri najobľúbenejšej 3-ročnej fixácií začínajú číslicou 3. Zároveň sa tento trend prejavil aj v pozvoľnom raste cien nehnuteľností, najmä bytov.
Aktuálny vývoj nasvedčuje tomu, že úverovanie obyvateľstva opäť naberá na obrátkach. I keď vyhliadky sú pozitívne, v roku 2025 situáciu na trhu hypoték bude ovplyvňovať viacero ekonomických faktorov, ktorých vývoj a dopady nedokážeme predpovedať.
Hypotekárny trh sa po lete naštartoval
Prvá polovica roka priniesla stabilizáciu vo vývoji úrokových sadzieb. Ľudia definitívne zabudli na úroky okolo 1 %, avšak mnohí odkladali svoje rozhodnutie financovať bývanie do doby, kedy sa opäť začnú výraznejšie zlacňovať hypotéky.
V tomto období sa priemerný úrok hypoték pohyboval na úrovni 4,6 % a aj podľa signálov z Európskej centrálnej banky (ECB) sa očakával pokles sadzieb. Kroky ECB, ale aj vývoj úročenia štátnych dlhopisov už počas leta podporili viaceré banky v rozhodnutí postupne znižovať úroky.
ECB tento rok znižovala kľúčovú úrokovú sadzbu celkom 4-krát na aktuálnu úroveň 3 %, čo pozitívne ovplyvnilo aj vývoj komerčných úrokov v bankách. Pozvoľný pokles úrokov a konkurenčný boj o klienta naštartoval ľudí a hypotekárny trh od začiatku jesene zaznamenal zvýšený objem poskytnutých úverov. Koncom roka už viaceré banky bez problémov dokázali poskytnúť hypotéku s úrokom v rozpätí 3,5 až 3,7 %.
Zvýšený dopyt tlačí ceny bytov nahor
Ruka v ruke s tým začali výraznejšie rásť ceny nehnuteľností, čo v spojení s nižšími úrokmi aktivovalo záujemcov o nové bývanie. Zvýšený dopyt tlačí najmä ceny bytov nahor.
Okrem toho na ich ďalší rast bude mať vplyv aj zvýšená inflácia a plánované konsolidačné opatrenia vlády. Vyššia DPH ako aj zavedenie transakčnej dane sa odrazia vo vyšších cenách stavebných materiálov a iných pridružených nákladoch.
Vyčkávanie sa neoplatí
Ľudia, ktorí zvažujú hypotéku, ale čakajú na ďalší pokles úrokových sadzieb, preto musia zobrať do úvahy aj to, že ceny nehnuteľností budú naďalej stúpať. Ak sa rozhodnú ešte čakať, môžu síce ušetriť na úroku, ale na druhej strane sa im odkladanie rozhodnutia pravdepodobne negatívne prejaví vo vyššej kúpnej cene za nehnuteľnosť.
Preto odporúčame najmä tým, ktorí majú vybratú vhodnú nehnuteľnosť, aby hypotéku riešili už teraz. Sadzby sa pomaly zreálňujú, z dlhodobého hľadiska je úrok okolo 3,5 % štandardom. Silné konkurenčné prostredie núti banky bojovať o klienta aj v čase po čerpaní hypotéky, kedy mnohé z nich v prípade výraznejšieho poklesu sadzieb na trhu dokážu prehodnotiť klientovi úrok aj mimo výročia fixácie.
Čo možno očakávať v roku 2025
Aktuálna situácia nám ukazuje, že v nasledujúcich mesiacoch bude pokračovať rast cien nehnuteľností a tiež aj pozvoľný pokles úrokových sadzieb, ktoré by sa v priebehu budúceho roka mohli priblížiť k hranici 3 %.
Realitní makléri aj developeri už dlhšie hovoria o tom, že trh nehnuteľností sa po razantnom spomalení znovu rozbehol. To spolu s vplyvmi konsolidačných opatrení, ktoré pocíti väčšina Slovákov, bude podporovať rast cien bytov aj domov.
Dlhodobý pokles úrokov je neistý
Na druhej strane, výraznejší a dlhodobý pokles úrokov je neistý. To vyplýva najmä z neistoty ohľadom stavu verejných financií a schopnosti vlády ich zlepšovať. Nepredpokladá sa, že konsolidačný balík skutočne pomôže znížiť vládny dlh, a teda opäť hrozí aj riziko zhoršenia ratingu Slovenska.
Preto odporúčame riešiť vlastné bývanie alebo kúpu nehnuteľnosti na prenájom práve teraz. Vyššie ceny nehnuteľností totiž predražia celú investíciu do bývania viac ako by ľudia mohli získať prípadným znížením úrokových sadzieb.
Komentáre
Pridať komentár